{"id":17083,"date":"2020-04-27T11:11:38","date_gmt":"2020-04-27T14:11:38","guid":{"rendered":"https:\/\/www.topinvest.com.br\/?p=17083"},"modified":"2020-04-27T11:11:39","modified_gmt":"2020-04-27T14:11:39","slug":"sistemas-de-amortizacao-quais-sao-e-como-eles-operam","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/www.topinvest.com.br\/blog\/sistemas-de-amortizacao-quais-sao-e-como-eles-operam\/","title":{"rendered":"Sistemas de Amortiza\u00e7\u00e3o: quais s\u00e3o e como eles operam?"},"content":{"rendered":"\n<p>E a\u00ed, galera, beleza? Hoje eu separei um conte\u00fado super bacana e muito importante para voc\u00ea que est\u00e1 se preparando para estudar para a<a href=\"https:\/\/www.topinvest.com.br\/cea-especialista-em-investimentos\/\"> CEA<\/a>! Vamos introduzir e conhecer quais s\u00e3o os Sistemas de Amortiza\u00e7\u00e3o que existem em nosso mercado e ainda como eles funcionam.<\/p>\n\n\n\n<p>Preparados? Ent\u00e3o, me acompanha aqui!<\/p>\n\n\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><strong>Introduzindo os Sistemas de Amortiza\u00e7\u00e3o!<\/strong><\/h2>\n\n\n\n<p>Quando a gente faz um empr\u00e9stimo, seja ela qual for, sempre teremos que pagar duas coisas nele: os<strong> juros<\/strong> e a <strong>amortiza\u00e7\u00e3o<\/strong>.<\/p>\n\n\n\n<p>Basicamente, os juros s\u00e3o a remunera\u00e7\u00e3o do cr\u00e9dito que ganhamos, j\u00e1 a amortiza\u00e7\u00e3o \u00e9 o pagamento de fato deste empr\u00e9stimo.<\/p>\n\n\n\n<p>E este pagamento &#8211; amortiza\u00e7\u00e3o &#8211; pode ser dividida de quatro maneiras, que s\u00e3o os Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o que existem. Sendo elas:<\/p>\n\n\n\n<ul class=\"wp-block-list\"><li><strong>SAC &#8211; Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o Constante: <\/strong>aqui, como o nome bem fala, a sua amortiza\u00e7\u00e3o \u00e9 constante, onde iremos pagar&nbsp; um valor de juros at\u00e9 o final do financimento<\/li><li><strong>Price ou Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o Franc\u00eas: <\/strong>neste o que \u00e9 constante \u00e9 o valor das parcelas, que s\u00e3o de mesmo valor<\/li><li><strong>Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o Crescente: <\/strong>aqui, a amortiza\u00e7\u00e3o cresce e os juros acabam diminuindo<\/li><li><strong>Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o Americano:<\/strong> j\u00e1 este \u00e9 o m\u00e1ximo e o mais f\u00e1cil de compreender&nbsp;&nbsp;<\/li><\/ul>\n\n\n<div class='code-block code-block-1' style='margin: 8px auto; text-align: center; display: block; clear: both;'>\n<p class=\"blog-banner-horizontal\"><a href=\"https:\/\/www.topinvest.com.br\/cursos\/anbima-cpa\/?src=bp_17083\" target=\"_blank\"><img decoding=\"async\" src=\"https:\/\/www.topinvest.com.br\/wp-content\/uploads\/2026\/01\/Banner-1-apostila-pqo-desktop_.jpg\" alt=\"Curso Online para Certifica\u00e7\u00e3o CPA10\" \/><\/a><\/p><\/div>\n\n\n\n\n<p>Mas, que tal conhecer um pouco mais de cada um? Ent\u00e3o, se liga s\u00f3:<\/p>\n\n\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><strong>SAC &#8211; Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o Constante<\/strong><\/h2>\n\n\n\n<p>Esse \u00e9 o primeiro Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o e como j\u00e1 falei ali em cima, neste modelo o valor da amortiza\u00e7\u00e3o \u00e9 sempre o mesmo. Sendo que, para obter o valor da amortiza\u00e7\u00e3o precisamos apenas dividir o valor do saldo devedor pelo n\u00famero de parcelas.<\/p>\n\n\n\n<p>Muito f\u00e1cil, n\u00e3o \u00e9? Se possu\u00edmos um empr\u00e9stimo de R$100.000,00 para pagar em 10 presta\u00e7\u00f5es, nosso c\u00e1lculo ficar\u00e1 desta maneira: 100.000,00 \/ 10 = 10.000,00. Logo, R$10.000,00 ser\u00e1 o valor da nossa amortiza\u00e7\u00e3o.&nbsp;&nbsp;&nbsp;<\/p>\n\n\n\n<p>Assim, dividindo o valor da d\u00edvida pelo prazo!<\/p>\n\n\n\n<p>Agora, \u00e9 importante voc\u00ea lembrar que os juros incidem sobre o saldo devedor, que diminui com as amortiza\u00e7\u00f5es. Dessa maneira, voc\u00ea pode concluir que o valor da parcela tamb\u00e9m reduz durante o tempo.<\/p>\n\n\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><strong>Price ou Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o Franc\u00eas<\/strong><\/h2>\n\n\n\n<p>Essa conhecida tamb\u00e9m como Tabela Price, \u00e9 muito comum no nosso dia a dia, principalmente quando a gente vai financiar um carro, at\u00e9 porque ela \u00e9 melhor para o banco.&nbsp;<\/p>\n\n\n\n<p>\u00c9 conhecida de duas maneiras pois \u00e9 uma presta\u00e7\u00e3o constante, o que \u00e9 tudo a mesma coisa. Se voc\u00ea financiar um autom\u00f3vel em 24 vezes fixas, este \u00e9 um financiamento via Tabela Price, que \u00e9 a mais utilizada no Mercado Financeiro.<\/p>\n\n\n\n<p>Anote a\u00ed: sempre quando falamos de parcelas iguais, estamos falando de Tabela Price.<\/p>\n\n\n\n<p>Neste modelo, as amortiza\u00e7\u00f5es s\u00e3o crescentes e os juros por incidirem sobre o saldo devedor, s\u00e3o decrescentes &#8211; na verdade isso ocorre em basicamente todas as amortiza\u00e7\u00f5es, menos a do Sistema Americano. O valor da amortiza\u00e7\u00e3o cresce e o valor dos juros diminui ao longo do tempo onde a soma dos juros e amortiza\u00e7\u00e3o ser\u00e1 sempre a mesma.<\/p>\n\n\n\n<h3 class=\"wp-block-heading\"><strong>Por que o banco escolhe esse m\u00e9todo?<\/strong><\/h3>\n\n\n\n<p>Esse se torna mais vantajoso para o banco, pois, no come\u00e7o se paga mais juros e se amortiza menos. E depois, l\u00e1 no final da opera\u00e7\u00e3o quando \u00e9 mais arriscado para o banco, estaremos amortizando bastante e pagando menos juros.&nbsp;&nbsp;<\/p>\n\n\n\n<p>Por conta de a amortiza\u00e7\u00e3o crescer e os juros diminuem, a nossa parcela aqui sempre ser\u00e1 a mesma. Onde para encontr\u00e1-la devemos utilizar a seguinte f\u00f3rmula:<\/p>\n\n\n\n<div class=\"wp-block-image\"><figure class=\"aligncenter\"><img decoding=\"async\" src=\"https:\/\/lh3.googleusercontent.com\/SOMtJ677oeDFCiwMhmyWt_Y239ZP07t8-Y6zZ4Mu_rJc8zLmPkH5WFwfciTPfm498vpva4nmj9d11xzyYXtiq7MvTqDYQ9NZSICm34BtQUeR-dDZykB8i3lfaHUoiK_4LgbmSovt\" alt=\"\"\/><figcaption>F\u00f3rmula da Tabela Price.<\/figcaption><\/figure><\/div>\n\n\n<div class='code-block code-block-14' style='margin: 8px auto; text-align: center; display: block; clear: both;'>\n<p class=\"blog-banner-horizontal\"><a href=\"https:\/\/simulados.topinvest.com.br\/premium?src=bp_17083\" target=\"_blank\"><img decoding=\"async\" class=\"aligncenter wp-image-11945 size-full\" src=\"https:\/\/www.topinvest.com.br\/wp-content\/uploads\/2025\/12\/Banner-Site-8-Simulados.jpg\" alt=\"Mais de 20.000 quest\u00f5es comentadas para sua certifica\u00e7\u00e3o financeira\" \/><\/a><\/p><\/div>\n\n\n\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><strong>Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o Crescente<\/strong><\/h2>\n\n\n\n<p>Como o seu pr\u00f3prio nome diz, nesse sistema, o valor da amortiza\u00e7\u00e3o cresce ao longo do tempo.&nbsp;<\/p>\n\n\n\n<p>Com isso podemos interpretar:<\/p>\n\n\n\n<ul class=\"wp-block-list\"><li>A amortiza\u00e7\u00e3o cresce<\/li><li>E os Juros diminuem ao longo do tempo<\/li><\/ul>\n\n\n\n<p>E qual a novidade disso? \u00c9 zero, n\u00e9 gente!<\/p>\n\n\n\n<p>Olha s\u00f3: todos esses sistema que j\u00e1 falei at\u00e9 agora, funcionam exatamente da mesma forma, onde a amortiza\u00e7\u00e3o cresce e os juros diminuem durante o tempo. S\u00f3 que esse sistema, por mais que a Price fa\u00e7a isso, ele \u00e9 um rolo. Pois, ele mistura a Price com a SAC.<\/p>\n\n\n\n<p>Para encontrar seu valor das presta\u00e7\u00f5es teremos que encontrar a m\u00e9dia aritm\u00e9tica entre os dois utilizando a seguinte f\u00f3rmula:<\/p>\n\n\n\n<div class=\"wp-block-image\"><figure class=\"aligncenter\"><img decoding=\"async\" src=\"https:\/\/lh4.googleusercontent.com\/wCFqKjbDoOTzcU4p2ipWUxLumEYCei0AOisSJX1rGBooBwcRmdmI2op8YibjmKgibc6cdeOj7rIRcDmgnWWeQEMtUjQynM8XW0WbrXQrDvBrwJyhb5xaTem0WRegojvNnwxqziul\" alt=\"\"\/><figcaption>F\u00f3rmula do Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o Crescente.<\/figcaption><\/figure><\/div>\n\n\n\n<p>Note que ela \u00e9 mista entre a Price e a SAC. Onde teremos que calcular a Price e a SAC para inserir neste c\u00e1lculo e descobrir a Amortiza\u00e7\u00e3o Crescente. \u00c9 um verdadeiro rolo de mistura, mas \u00e9 uma m\u00e9dia aritm\u00e9tica simples.<\/p>\n\n\n\n<p>Ela literalmente n\u00e3o muda muito dos outros sistemas, pois a presta\u00e7\u00e3o vai descrecendo, que \u00e9 caracter\u00edstica da SAC, e a amortiza\u00e7\u00e3o vai aumento, que \u00e9 uma caracter\u00edstica da Price.&nbsp;&nbsp;&nbsp;<\/p>\n\n\n\n<p>Esse modelo \u00e9 muito utilizado em pa\u00edses com baixa taxa de juros, pois o saldo devedor \u00e9 abatido de forma mais \u201cagressiva\u201d. Ajuda na prote\u00e7\u00e3o contra <a href=\"https:\/\/www.infomoney.com.br\/tudo-sobre\/volatilidade\/\" rel=\"nofollow noopener\" target=\"_blank\">volatilidade<\/a> no Mercado Financeiro:<\/p>\n\n\n\n<ul class=\"wp-block-list\"><li>Mutu\u00e1rio reduzindo o saldo devedor<\/li><li>Institui\u00e7\u00e3o financeira pela redu\u00e7\u00e3o do risco de cr\u00e9dito<\/li><\/ul>\n\n\n\n<p>Sendo muito utilizado para financiamento habitacional, por conta das taxas de juros mais baixas em alguns pa\u00edses.<\/p>\n\n\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><strong>Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o Americano<\/strong><\/h2>\n\n\n\n<p>J\u00e1 o \u00faltimo sistema \u00e9 o americano e como todo mundo j\u00e1 sabe, o americano \u00e9 um cara pr\u00e1tico e que gosta de grana. Por conta disso, aqui \u00e9 algo muito simples.<\/p>\n\n\n\n<p>E \u00e9 exatamente igual a um investimento sem cupom de juros. Como diria o chaves: \u201cO valor \u00e9 paga tudinho num mont\u00e3o no final do contrato\u201d.<\/p>\n\n\n\n<p>Isso mesmo, galera! A principal caracter\u00edstica dessa forma de amortiza\u00e7\u00e3o \u00e9 que o montante a ser pago ser\u00e1 maior do que todos os outros sistemas.&nbsp;<\/p>\n\n\n\n<p>Isso porque, l\u00e1 nos outros sistemas a gente tinha o saldo devedor, a amortiza\u00e7\u00e3o, o juros e a presta\u00e7\u00e3o. Onde um diminu\u00eda, o outro dependia do momento, o outro sempre diminui e a outra ia diminuindo ou n\u00e3o.<\/p>\n\n\n\n<p>Mas, os americanos que s\u00e3o pr\u00e1ticas pensam diferente: para que fazer rolos se a gente pode simplificar?&nbsp;&nbsp;<\/p>\n\n\n\n<p>Se eu te emprestar R$100.000,00 para pagar com taxas de daqui 5 anos. Logo, n\u00e3o \u00e9 necess\u00e1rio o pagamento de nada durante o per\u00edodo, por isso, teremos juros sobre juros, como se fosse uma aplica\u00e7\u00e3o financeira.<\/p>\n\n\n\n<p>E como \u00e9 um empr\u00e9stimo, n\u00e3o ser\u00e1 amortizado nada durante e sim quando chegar no final. Voc\u00ea pagar\u00e1 o total do empr\u00e9stimo mais todos os juros. O que nos leva a algo de uma diferen\u00e7a bem maior, visto que,&nbsp; pegamos o valor total, os 5 anos de per\u00edodo, mais a taxa e jogar\u00e1 para&nbsp; futuro.<\/p>\n\n\n\n<p>Sendo, exatamente como uma aplica\u00e7\u00e3o financeira, s\u00f3 que sem cupom de juros.<\/p>\n\n\n\n<p>Pronto! A partir daqui voc\u00ea j\u00e1 pode dizer estar preparado, pois conhece todos os Sistema de Amortiza\u00e7\u00e3o do mercado e como eles operam com suas especifica\u00e7\u00f5es definidas!<\/p>\n\n\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"<p>E a\u00ed, galera, beleza? Hoje eu separei um conte\u00fado super bacana e muito importante para voc\u00ea que est\u00e1 se preparando para estudar para a CEA! Vamos introduzir e conhecer quais s\u00e3o os Sistemas de Amortiza\u00e7\u00e3o que existem em nosso mercado e ainda como eles funcionam. Preparados? Ent\u00e3o, me acompanha aqui! Introduzindo os Sistemas de Amortiza\u00e7\u00e3o! 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